كيف يمكن مقارنة P / E بهيئة هيلتون العالمية القابضة (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز HLT) بصناعتها بعد ارتفاع سعر السهم الكبير؟
بورصة نيويورك: HLT) يجب أن تكون الأسهم سعيدة لأن سعر السهم قد ارتد بنسبة 30٪ في الثلاثين يومًا الماضية. ولكن للأسف ، لا يزال السهم منخفضًا بنسبة 34٪ على مدار ربع السنة. ولكن قد لا يشعر المساهمون بالبهجة لأن سعر السهم لا يزال منخفضًا بنسبة 13٪ في العام الماضي. “data-reaidid =” 28 “> أولئك الذين يملكون هيلتون العالمية القابضة (بورصة نيويورك: HLT) يجب أن تكون الأسهم سعيدة لأن سعر السهم قد ارتد بنسبة 30٪ في الثلاثين يومًا الماضية. ولكن للأسف ، لا يزال السهم منخفضًا بنسبة 34٪ على مدار ربع السنة. ولكن قد لا يشعر المساهمون بالبهجة لأن سعر السهم لا يزال منخفضًا بنسبة 13٪ في العام الماضي.
إذا كان كل شيء آخر متساويًا ، فإن الزيادة الحادة في سعر السهم يجب أن تجعل السهم أقل جاذبية للمستثمرين المحتملين. على المدى الطويل ، تميل أسعار الأسهم إلى اتباع العائد على السهم ، ولكن الأسعار على المدى القصير ترتد استجابة لعوامل قصيرة المدى (والتي لا تكون واضحة دائمًا). المعنى هنا هو أن المستثمرين ذوي القيمة العميقة قد يبتعدون عندما تكون توقعات الشركة مرتفعة للغاية. تتمثل إحدى طرق قياس توقعات السوق للسهم في النظر إلى نسبة السعر إلى الأرباح (نسبة PE). يشير ارتفاع نسبة السعر إلى الربح إلى أن المستثمرين لديهم توقعات عالية بما يمكن للشركة تحقيقه مقارنةً بشركة ذات نسبة P / E منخفضة.
شاهد أحدث تحليلاتنا لشركة هيلتون العالمية القابضة “data-reaidid =” 30 “> شاهد أحدث تحليلاتنا لشركة هيلتون العالمية القابضة
هل تمتلك شركة هيلتون العالمية القابضة نسبة عوائد عالية أو منخفضة نسبيًا لصناعتها؟
يمكننا أن نقول من نسبة P / E التي تبلغ 24.63 أن هناك بعض تفاؤل المستثمرين بشأن هيلتون العالمية القابضة. كما ترى أدناه ، تتمتع هيلتون العالمية القابضة بنسبة P / E أعلى من الشركة المتوسطة (12.8) في صناعة الضيافة.
NYSE: تقدير أسعار HLT بالنسبة للسوق 18 أبريل 2020
ما إذا كان مديرو الشركة يشترون الأسهم. “data-reaidid =” 45 “> تشير نسبة P / E المرتفعة نسبيًا إلى أن مساهمي هيلتون العالمية القابضة يعتقدون أنها ستؤدي أداءً أفضل من الشركات الأخرى في تصنيفها الصناعي. السوق متفائل بشأن المستقبل ، لكن هذا لا يضمن النمو المستقبلي ، لذلك يجب على المستثمرين دائمًا مراعاة نسبة السعر إلى الربح إلى جانب عوامل أخرى ، مثل ما إذا كان مديرو الشركة يشترون الأسهم.
كيف تؤثر معدلات النمو على نسب P / E
بشكل عام ، فإن معدل نمو الأرباح له تأثير عميق على مضاعف السعر / الربح للشركة. عندما تنمو الأرباح ، يزيد “إي” بمرور الوقت. وهذا يعني أنه ما لم يرتفع سعر السهم ، فإن سعر الصرف سوف ينخفض خلال بضع سنوات. بعد ذلك ، يجب أن يجذب انخفاض السعر / الربح المزيد من المشترين ، مما يدفع سعر السهم إلى الأعلى.
إنه لشيء رائع أن نرى أن شركة هيلتون العالمية القابضة القابضة نمت بنسبة EPS بنسبة 21٪ في العام الماضي. وتحسنت ربحية السهم بنسبة 43٪ سنويًا على مدى السنوات الخمس الماضية. لذلك يمكن للمرء أن يتوقع نسبة P / E أعلى من المتوسط.
قيد: نسب P / E تتجاهل الدين والنقد في البنك
يعكس “السعر” في P / E القيمة السوقية للشركة. وهذا يعني أنها لا تأخذ الدين أو النقد في الاعتبار. الشركة نفسها ستستحق نظريًا نسبة ربح / ربح أعلى إذا كان لديها ميزانية عمومية قوية ، مما لو كانت لديها ميزانية ضعيفة مع الكثير من الديون ، لأن الشركة التي تم صرفها يمكن أن تنفق على النمو.
في حين أن نفقات النمو لا تؤتي ثمارها دائمًا ، فإن النقطة هي أنه خيار جيد أن يكون لديك ؛ ولكن واحدة تتجاهلها نسبة P / E.
كيف تؤثر ديون هيلتون العالمية القابضة على نسبة P / E؟
يعادل صافي ديون هيلتون العالمية القابضة 34٪ من قيمتها السوقية. تريد أن تكون على علم بهذه الحقيقة ، لكنها لا تزعجنا.
الحكم على نسبة P / E الخاصة بهيلتون العالمية القابضة
P / E هيلتون العالمية القابضة هو 24.6 وهو أعلى من المتوسط (13.6) في سوقها. الشركة ليست مقيدة بشكل مفرط بمستويات ديونها المتواضعة ، ونمو ربح السهم الأخير قوي للغاية. لذا في هذا التحليل يبدو من المعقول أن نسبة P / E أعلى من المتوسط. ما هو واضح جدًا هو أن السوق أصبحت أكثر تفاؤلاً بشكل ملحوظ بشأن شركة Hilton Worldwide Holdings خلال الشهر الماضي ، حيث ارتفعت نسبة P / E من 18.9 في ذلك الوقت إلى 24.6 اليوم. بالنسبة لأولئك الذين يفضلون الاستثمار مع تدفق الزخم ، قد يعني هذا أن الوقت قد حان لوضع السهم في قائمة مراقبة أو البحث عنه. لكن المناقض قد يرى أنها فرصة ضائعة.
مجانا تقرير مرئي عن توقعات المحللين يمكن أن يكون المفتاح لقرار استثماري ممتاز. “data-reaidid =” 60 “> عندما يكون السوق خاطئًا بشأن الأسهم ، فإنه يمنح المستثمرين الأذكياء فرصة. وكما قال المستثمر الشهير بنيامين جراهام ،” على المدى القصير ، السوق عبارة عن آلة تصويت ولكن على المدى الطويل ، إنها آلة وزن مجانا تقرير مرئي عن توقعات المحللين يمكن أن يحمل المفتاح لقرار استثماري ممتاز.
مجموعة من الشركات الأخرى التي حققت أرباحًا كبيرة.“data-reaidid =” 61 “> بالطبع قد تتمكن من العثور على مخزون أفضل من هيلتون العالمية القابضة. لذلك قد ترغب في رؤية هذا مجانا مجموعة من الشركات الأخرى التي حققت أرباحًا كبيرة.
إذا لاحظت خطأ يستدعي التصحيح ، فيرجى الاتصال بالمحرر على [email protected]. هذه المقالة من Simply Wall St عامة بطبيعتها. لا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم ، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. ببساطة ليس لدى Wall St أي منصب في الأسهم المذكورة.
نحن نهدف إلى تقديم تحليل بحثي مركّز على المدى الطويل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للأسعار أو المواد النوعية. شكرا لقرائتك.“data-reaidid =” 62 “>إذا لاحظت خطأ يستدعي التصحيح ، فيرجى الاتصال بالمحرر على [email protected]. هذه المقالة من Simply Wall St عامة بطبيعتها. لا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم ، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. ببساطة ليس لدى Wall St أي منصب في الأسهم المذكورة.
نحن نهدف إلى تقديم تحليل بحثي مركّز على المدى الطويل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للأسعار أو المواد النوعية. شكرا لقرائتك.
المصدر : finance.yahoo.com
