هل كانت صناديق التحوط صحيحة حول شركة Texas Instruments (TXN)؟

الركود وشيك: نحن بحاجة إلى حظر السفر الآن وتوقع حدوث ركود في الولايات المتحدة عندما كان مؤشر S&P 500 يتداول عند مستوى 3150. أخبرناك أيضًا أن تقصر السوق وتشتري سندات الخزانة طويلة الأجل. كما دعا مقالنا إلى حظر سفر دولي شامل. بينما كنا نحذرك ، قلل الرئيس ترامب من التهديد وفشل في التصرف على الفور. نتيجة لتقاعسه ، سنشهد الآن ركودًا أعمق (انظر لماذا يأتي الجحيم). “data-responseid =” 12 “> نحن نكره أن نقول هذا ولكن أخبرناكم بذلك. في 27 فبراير نشرنا مقالًا بعنوان الركود وشيك: نحن بحاجة إلى حظر السفر الآن وتوقع حدوث ركود في الولايات المتحدة عندما كان مؤشر S&P 500 يتداول عند مستوى 3150. أخبرناك أيضًا أن تقصر السوق وتشتري سندات الخزانة طويلة الأجل. كما دعا مقالنا إلى حظر سفر دولي شامل. بينما كنا نحذرك ، قلل الرئيس ترامب من التهديد وفشل في التصرف على الفور. نتيجة لتقاعسه ، سنشهد الآن ركودًا أعمق (انظر لماذا يأتي الجحيم).

TXN) يمثل فرصة شراء جيدة في الوقت الحالي. دعونا نتحقق بسرعة من فائدة صندوق التحوط تجاه الشركة. تبحث شركات صناديق التحوط باستمرار عن المثقفين الأذكياء والموظفين ذوي الخبرة العالية وتلقي ملايين الدولارات على صور الأقمار الصناعية والأنشطة البحثية الأخرى ، لذلك ليس من المستغرب لماذا يميلون إلى تحقيق الملايين من الأرباح كل عام. من الصحيح أيضًا أن بعض اللاعبين في صناديق التحوط يفشلون بشكل لا يمكن تصوره في بعض المناسبات ، ولكن صافي صافي اختيارات الأسهم الخاصة بهم قد تم تحقيق عوائد متفوقة معدلة للمخاطر في المتوسط ​​على مر السنين. ملفات صندوق التحوط للحصول على قراءة عن الاتجاه الذي قد يسلكه كل سهم. مع مراعاة ذلك ، دعنا نرى ما إذا كانت شركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ:TXN) يمثل فرصة شراء جيدة في الوقت الحالي. دعونا نتحقق بسرعة من فائدة صندوق التحوط تجاه الشركة. تبحث شركات صناديق التحوط باستمرار عن المثقفين الأذكياء والموظفين ذوي الخبرة العالية وتلقي ملايين الدولارات على صور الأقمار الصناعية والأنشطة البحثية الأخرى ، لذلك ليس من المستغرب لماذا يميلون إلى تحقيق الملايين من الأرباح كل عام. ومن الصحيح أيضًا أن بعض اللاعبين في صناديق التحوط يفشلون بشكل غير متوقع في بعض المناسبات ، ولكن صافي صافي اختيارات الأسهم الخاصة بهم قد حققت عوائد متفوقة معدلة للمخاطر في المتوسط ​​على مر السنين.

TXN) شهد انخفاضًا في معنويات صناديق التحوط مؤخرًا. TXN كان في محفظات صناديق التحوط 50 في نهاية الربع الرابع من عام 2019. كان هناك 60 صندوق تحوط في قاعدة بياناتنا مع حيازات TXN في نهاية الربع السابق. كما أظهرت حساباتنا أن TXN ليس من بين 30 من الأسهم الأكثر شعبية بين صناديق التحوط (انقر لترتيب Q4 وشاهد الفيديو في نهاية هذه المقالة لترتيب Q3). “data-reaidid =” 14 “>شركة Texas Instruments Incorporated (ناسداك:TXN) شهد انخفاضًا في معنويات صناديق التحوط مؤخرًا. TXN كان في محفظات صناديق التحوط 50 في نهاية الربع الرابع من عام 2019. كان هناك 60 صندوق تحوط في قاعدة بياناتنا مع حيازات TXN في نهاية الربع السابق. كما أظهرت حساباتنا أن TXN ليس من بين 30 من الأسهم الأكثر شعبية بين صناديق التحوط (انقر لترتيب Q4 وشاهد الفيديو في نهاية هذه المقالة لترتيب Q3).

انظر التفاصيل هنا). لهذا السبب نعتقد أن معنويات صناديق التحوط مؤشر مفيد يجب على المستثمرين الانتباه إليه. “data-reaidid =” 15 “> في عالم المال المالي ، هناك عدد كبير من الأدوات المتاحة للمستثمرين لتصنيف الأسهم. أكثر الأدوات التي لا تخضع للرادار هي مؤشرات صناديق التحوط والتداول من الداخل. لقد أظهرنا ، من الناحية التاريخية ، أن أولئك الذين يتبعون أفضل خيارات أفضل مديري الصناديق يمكنهم التفوق على المؤشرات الأوسع بمقدار كبير. 72.9٪ منذ آذار (مارس) 2017 وتفوقوا على صناديق الاستثمار المتداولة في مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بأكثر من 41 نقطة مئوية.انظر التفاصيل هنا). لهذا السبب نعتقد أن معنويات صناديق التحوط هي مؤشر مفيد يجب على المستثمرين الانتباه إليه.

ديفيد دم إدارة الجيل للاستثمار

TXN). “data-responseid =” 37 “> مع وضع كل هذا في الاعتبار ، فلنحلل إجراء صندوق التحوط الأخير المحيط بتكساس إنسترومنتس إنكوربوريتد (NASDAQ:TXN).

ما رأي المال الذكي في شركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ: TXN)؟

في نهاية الربع الرابع ، كان ما مجموعه 50 من صناديق التحوط التي تتبعها Insider Monkey صعودية على هذا السهم ، وهو تغيير بنسبة -17٪ عن الربع السابق. وبالمقارنة ، كان لدى 44 صندوق تحوط أسهم أو خيارات اتصال صعودية في TXN قبل عام. لذا ، دعونا نرى أي صناديق التحوط كانت من بين كبار أصحاب الأسهم وأي صناديق التحوط كانت تقوم بخطوات كبيرة.

إدارة هيثبريدج كابيتال خصصت أكبر وزن لشركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ: TXN) ، حوالي 5.63٪ من محفظة 13F. بريستول جيت كابيتال بارتنرز كما أنه صعودي نسبيًا للغاية على السهم ، حيث خصص 4.74 في المائة من محفظة أسهم 13F إلى TXN. “data-reaidid =” 56 “> وبشكل أكثر تحديدًا ، كانت Generation Investment Management أكبر مساهم في شركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ: TXN) ، مع حصة تبلغ 632.3 مليون دولار تم الإبلاغ عنها حتى نهاية سبتمبر. كان Trailing Generation Management Management شركة AQR Capital Management ، التي جمعت حصة بقيمة 489 مليون دولار. كما كان دايموند هيل كابيتال ، و Lansdowne Partners ، و Citadel Investment Group مغرمين جدًا بالسهم لتصبح من أكبر حاملي صناديق التحوط في الشركة من حيث أوزان المحفظة المخصصة لكل منصب إدارة هيثبريدج كابيتال خصصت أكبر وزن لشركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ: TXN) ، حوالي 5.63٪ من محفظة 13F. بريستول جيت كابيتال بارتنرز كما أنه صعودي نسبيًا للغاية على السهم ، حيث خصص 4.74 في المائة من محفظة أسهم 13F إلى TXN.

تستمر القصة

إدارة أصول الفرسان تم بيع أكبر مركز لجميع التحوطات التي تتبعها Insider Monkey ، بقيمة حوالي 27.2 مليون دولار في المخزون ، وكان Dyitry Balyasny’s Balyasny Asset Management مباشرة وراء هذه الخطوة ، حيث خفض الصندوق حوالي 24.4 مليون دولار. هذه المعاملات مثيرة للاهتمام ، حيث انخفض إجمالي الفائدة من صناديق التحوط بمقدار 10 صناديق في الربع الثالث. “data-reaidid =” 61 “> نظرًا لحقيقة أن شركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ: TXN) قد شهدت انخفاضًا في الفائدة من مجملها من صناديق التحوط التي نتتبعها ، من الآمن أن نقول أنه كانت هناك مجموعة محددة من مديري الأموال قرروا بيع مراكزهم بالكامل في الربع الثالث. إدارة أصول الفرسان تم بيع أكبر مركز لجميع التحوطات التي تتبعها Insider Monkey ، بقيمة حوالي 27.2 مليون دولار في المخزون ، وكان Dyitry Balyasny’s Balyasny Asset Management مباشرة وراء هذه الخطوة ، حيث خفض الصندوق حوالي 24.4 مليون دولار. هذه المعاملات مثيرة للاهتمام ، حيث انخفض إجمالي الفائدة لصناديق التحوط بمقدار 10 صناديق في الربع الثالث.

BBL) ، شركة ماكينات الأعمال الدولية (NYSE:آي بي إم) ، NextEra Energy، Inc. (NYSE:ني) و GlaxoSmithKline plc (NYSE:GSK). هذه القيم السوقية لهذه المجموعة هي الأقرب إلى القيمة السوقية لشركة TXN. “data-reaidid =” 62 “> دعنا نتحقق من نشاط صندوق التحوط في الأسهم الأخرى – ليس بالضرورة في نفس الصناعة مثل شركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ: TXN) ولكن بالمثل سنلقي نظرة على BHP Group (NYSE:BBL) ، شركة ماكينات الأعمال الدولية (NYSE:آي بي إم) ، NextEra Energy، Inc. (NYSE:ني) و GlaxoSmithKline plc (NYSE:GSK). هذه القيم السوقية لهذه المجموعة هي الأقرب إلى القيمة السوقية لـ TXN.

[table] مؤشر ، عدد HFs مع المناصب ، القيمة الإجمالية لوظائف HF (x1000) ، التغيير في HF Position BBL ، 24،1238737،2 IBM ، 50،1289370،5 NEE ، 46،966067،1 GSK ، 26،2075772 ، -1 المتوسط ​​، 36.5،1392487،1.75 [/table]

عرض الجدول هنا إذا واجهت مشاكل في التنسيق. “data-reaidid =” 64 “>عرض الجدول هنا إذا واجهت مشاكل في التنسيق.

آي بي إم) هو السهم الأكثر شعبية في هذا الجدول. من ناحية أخرى BHP Billiton plc (NYSE:BBL) هو الأقل شعبية مع 24 مركزًا لصناديق التحوط الصعودية فقط. إن شركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ: TXN) ليست الأسهم الأكثر شيوعًا في هذه المجموعة ولكن الفائدة من صناديق التحوط لا تزال أعلى من المتوسط. هذه إشارة إيجابية قليلاً لكننا نفضل قضاء وقتنا في البحث عن الأسهم التي تتراكم عليها صناديق التحوط. أظهرت حساباتنا ذلك أعلى 10 أسهم الأكثر شعبية من بين صناديق التحوط عادت بنسبة 41.4٪ في عام 2019 وتفوقت على مؤشر S&P 500 ETF (SPY) بنسبة 10.1 نقطة مئوية. ارتفعت هذه الأسهم بنسبة 1.0 ٪ في عام 2020 حتى 1 مايو لكنها تغلبت على السوق بنسبة 12.9 نقطة مئوية. لسوء الحظ ، لم تكن TXN شائعة تقريبًا مثل هذه الأسهم العشرة وصناديق التحوط التي كانت تراهن على TXN أصيبت بخيبة أمل حيث عاد السهم بنسبة -13.2٪ خلال نفس الفترة الزمنية وأداء ضعيفًا في السوق. إذا كنت مهتمًا بالاستثمار في الأسهم ذات رأس المال الكبير ذات الإمكانات الصاعدة الهائلة ، فيجب عليك التحقق من أعلى 10 أسهم الأكثر شعبية بين صناديق التحوط ، حيث تفوقت العديد من هذه الأسهم بالفعل على السوق حتى الآن هذا العام. الفيديو: انقر على الصورة لمشاهدة الفيديو الخاص بنا حول أهم 5 أسهم شائعة لصناديق التحوط.“data-reaidid =” 65 “> كما ترون ، كان لدى هذه الأسهم في المتوسط ​​36.5 صندوق تحوط بمواقف صاعدة وكان متوسط ​​المبلغ المستثمر في هذه الأسهم 1392 مليون دولار. وكان هذا الرقم 2387 مليون دولار في حالة TXN. International Business Machines Corp (بورصة نيويورك:آي بي إم) هو السهم الأكثر شعبية في هذا الجدول. من ناحية أخرى BHP Billiton plc (NYSE:BBL) هو الأقل شعبية مع 24 مركزًا لصناديق التحوط الصعودية فقط. إن شركة Texas Instruments Incorporated (NASDAQ: TXN) ليست الأسهم الأكثر شيوعًا في هذه المجموعة ولكن الفائدة من صناديق التحوط لا تزال أعلى من المتوسط. هذه إشارة إيجابية قليلاً لكننا نفضل قضاء وقتنا في البحث عن الأسهم التي تتراكم عليها صناديق التحوط. أظهرت حساباتنا ذلك أعلى 10 أسهم الأكثر شعبية من بين صناديق التحوط عادت بنسبة 41.4٪ في عام 2019 وتفوقت على مؤشر S&P 500 ETF (SPY) بنسبة 10.1 نقطة مئوية. ارتفعت هذه الأسهم بنسبة 1.0 ٪ في عام 2020 حتى 1 مايو لكنها تغلبت على السوق بنسبة 12.9 نقطة مئوية. لسوء الحظ ، لم تكن TXN شائعة تقريبًا مثل هذه الأسهم العشرة وصناديق التحوط التي كانت تراهن على TXN أصيبت بخيبة أمل حيث عاد السهم بنسبة -13.2٪ خلال نفس الفترة الزمنية وأداء ضعيفًا في السوق. إذا كنت مهتمًا بالاستثمار في الأسهم ذات رأس المال الكبير ذات الإمكانات الصاعدة الهائلة ، فيجب عليك التحقق من أعلى 10 أسهم الأكثر شعبية بين صناديق التحوط ، حيث تفوقت العديد من هذه الأسهم بالفعل على السوق حتى الآن هذا العام. الفيديو: انقر على الصورة لمشاهدة الفيديو الخاص بنا حول أهم 5 أسهم شائعة لصناديق التحوط.

أكثر

قرد من الداخل. “data-responseid =” 78 “> الإفشاء: لا يوجد. تم نشر هذا المقال أصلاً في قرد من الداخل.

 منال اسماعيل