تطوير استراتيجية أرباح الأرستقراطيين خلال فترة الركود
التقلب. “data-reaidid =” 12 “> أثبت تاريخ سوق الأوراق المالية في الآونة الأخيرة أنه من الأفعوانية التقلب.
يبحث العديد من المستثمرين الذين يتطلعون إلى الحفاظ على رؤوس أموالهم وبناءها في هذه البيئة منخفضة العائد عن استراتيجيات جديدة لزيادة عائداتهم مع إدارة المخاطر.
عادة ما يتطلع المستثمرون الذين يرغبون في الحد من التقلبات إلى الأسهم التي تدفع أرباحًا. مع ذلك ، قد يكون الوقت مناسبًا الآن لترقية الجودة في محفظتك مع أرباح الأسهم الأرستقراطيين.
كيفية الاستثمار في صناديق المؤشرات.]”data-reaidid =” 15 “>[[[[اقرأ: كيفية الاستثمار في صناديق المؤشرات.]
يقول روبرت جونسون ، أستاذ المالية في جامعة كريتون في أوماها بولاية نبراسكا: “إحدى الإستراتيجيات البديلة الشائعة هي تجميع محفظة من الأسهم عالية الجودة ودفع أرباح الأسهم التي زادت أرباحها لسنوات متتالية”. “هؤلاء المرشحون المأمونون لاستثمار أرباح الأسهم يطلق عليهم أرستقراطيون الأرباح”.
للحفاظ على نمو الاستثمارات ، عادة ما يحتاج المستثمرون إلى تحمل مخاطر إضافية للحصول على عائد أعلى على استثماراتهم. ومع ذلك ، فإن الاستثمار مع توزيعات الأرباح للأرستقراطيين لا يعرض الكثير من المخاطر لأن هذه الأسهم قد نمت بمرور الوقت وتميل إلى أن تكون استثمارات موثوقة لنمو الدخل.
مزارعي الأرباح التي تظهر أرباح تشغيل ثابتة ونمو في التدفق النقدي. تشير الشركات التي تثبت هذا الأداء الموثوق به إلى أن لديها بعض نقاط القوة المالية والانضباط المؤسسي ، خاصة في الأسواق المتقلبة منخفضة النمو. “data-reaidid =” 19 “> مزارعي الأرباح التي تظهر أرباح تشغيل ثابتة ونمو في التدفق النقدي. تشير الشركات التي تثبت هذا الأداء الموثوق به إلى أن لديها بعض نقاط القوة المالية والانضباط المؤسسي ، خاصة في الأسواق المتقلبة منخفضة النمو.
ما يجذب المستثمرين إلى هذه الشركات هو أن لديهم عقودًا من الأداء التاريخي المؤكد ، وجودة أرباحهم مقارنة بالسوق الأوسع أعلى ، وهم قادرون على زيادة مدفوعات أرباح الأسهم على أساس سنوي ، مع دفعات ثابتة.
MMM)، الكوكا كولا ( KO) ، كولجيت بالموليف ( CL) ، قطع غيار أصلية ( GPC) ، أطعمة هورميل ( HRL)، جونسون آند جونسون ( JNJ)، شركة بروكتر أند غامبل ( PG) و Tootsie Roll Industries ( TR). “data-responseid =” 21 “> تتضمن بعض هذه الأسماء شركات يعرفها المستهلكون ويحبونها ، مثل 3M (مؤشر: MMM)، الكوكا كولا ( KO) ، كولجيت بالموليف ( CL) ، قطع غيار أصلية ( GPC) ، أطعمة هورميل ( HRL)، جونسون آند جونسون ( JNJ)، شركة بروكتر أند غامبل ( PG) و Tootsie Roll Industries ( TR).
يقول جونسون: “أعتقد أن مستثمري الأسهم ذوي العقلية الدفاعية يجب أن ينظروا إلى هذه الأسهم أولاً ، لأنهم صمدوا بالفعل أمام اختبار الزمن”.
سجل أداءهم في الأسواق الصاعدة والهابطة مكاسب كبيرة ، وفي هذه الفترة المتقلبة ، فإن اليقين هو ما يبحث عنه المستثمرون.
في عام 2008 ، انخفض أداء سوق أرباح الأسهم الأرستقراطية بنسبة 22 ٪ تقريبًا بينما كان يدافع عن أرباح المساهمين ، مقارنة بانخفاض مؤشر S&P 500 بنسبة 37 ٪.
واليوم ، يواصل الأرستقراطيون المكاسبون إظهار سجلات قوية “سميكة ورقيقة” ، استنادًا إلى أداء السلع الأساسية الاستهلاكية مثل Johnson & Johnson و Coca-Cola و Procter & Gamble.
للحصول على قائمة أرباح الأرستقراطيين ، يجب أن تستوفي الشركات المؤهلات الصارمة. وهذا يشمل إدراجها في مؤشر ستاندرد آند بورز 500 وإثبات ما لا يقل عن 25 سنة متتالية من زيادة عائد الأرباح ، بالإضافة إلى القيمة السوقية المحددة الأخرى ومتطلبات السيولة.
قم بالتسجيل للحصول على أخبار الأسهم مع النشرة الإخبارية المستثمرة.]”data-reaidid =” 27 “>[[[[قم بالتسجيل للحصول على أخبار الأسهم مع النشرة الإخبارية المستثمرة.]
يعد الاستثمار في الشركات عالية الجودة إحدى الطرق لتجميع الاستثمارات بمرور الوقت. لهذا السبب من المهم إدراج الأرستقراطيين في محفظتك. يضيف توفير هذا التنوع ونمو الدخل الموثوق به الاستدامة إلى محفظتك.
يقول مارك ليشتنفلد ، كبير استراتيجيي الدخل في نادي أكسفورد في بالتيمور: “لا يجب أن تمتلك أرباحًا للأرستقراطيين فقط لفترة سوق هابطة قصيرة”.
يضيف ليختنفلد: “امتلكهم على المدى الطويل لزيادة دخلك كل عام وتسريع وتيرة التزايد في محفظتك من خلال الأسهم عالية الجودة ، والتي ، كمجموعة ، تتفوق على السوق”.
من مزايا امتلاك مزارعي الأرباح حماية سلبية ، مما يساعد على حماية المستثمرين من الخسائر الهائلة في الأسواق الهابطة. هذا يساعد على تقليل المخاطر. ومع ذلك ، فإن دليلك لزيادة إدارة المخاطر مع مزارعي الأرباح يتطلب منك أن تفهم تشريح الشركة التي تخطط لشرائها.
“إن الشيء الأول الذي ينتج المخاطرة هو [that] يقول فيل تاون ، مؤسس القاعدة رقم 1 للاستثمار في أتلانتا ، إن الناس لا يفهمون الأعمال التي يشترونها ، والطريقة الأولى لتقليل المخاطر هي معرفة ما تشتريه الشركة وكيف تحمي نفسها من المنافسة.”
كما يوضح تاون ، يجب على المستثمرين تحديد بعض الصفات الوقائية الدائمة أو الدائمة التي تمتلكها بعض الشركات ، مما يدل على أنها ستكون موجودة في المستقبل.
ويقول: “إن أفضل طريقة لفهم كيفية عمل الشركة بشكل جيد هي أن لديها خندق أو ميزة تنافسية دائمة مدمجة فيه”.
تضيف تاون: “الشركات القوية ، في حين أنها قد تعاني من انخفاض أسعار أسهمها ، عندما يخرجون [other] في النهاية ، سيملكون المزيد من هذه الصناعة عندما دخلوا “.
يمكن تبسيط وضع محفظة عالية الجودة لنمو الأرباح عن طريق إضافة أرباح الأسهم الأرستقراطية المتداولة في البورصة ، لأن هذه الأنواع من الصناديق لديها مزيج من الشركات الكبيرة والمتوسطة إلى الصغيرة من مختلف الصناعات.
نوبل) بنسبة نفقات 0.35٪. ProShares S&P 400 MidCap 400 Dividend Aristocrats ETF ( REGL) بنسبة مصاريف 0.40٪. و ProShares Russell 2000 Dividend Growers ETF ( SMDV) ، بنسبة نفقة 0.40٪. “data-reaidid” “42”> يقترح الخبراء على المستثمرين الاقتراب من اختيار صناديق الأسهم المتداولة الأرستقراطية بالطريقة نفسها التي يختارون بها أي نوع آخر من صناديق الاستثمار المتداولة ETFs. عائد أرستقراطيين ETF ( نوبل) بنسبة نفقات 0.35٪. ProShares S&P 400 MidCap 400 Dividend Aristocrats ETF ( REGL) بنسبة مصاريف 0.40٪. و ProShares Russell 2000 Dividend Growers ETF ( SMDV) بنسبة نفقات 0.40٪.
يقول تيم باين ، رئيس وكبير مسؤولي الاستثمار في Spark Asset Management في ستيتسفيل بولاية نورث كارولينا: “يجب على المستثمرين الأوائل تحديد أهدافهم وأهدافهم وتحديد تحملهم للمخاطر واختيار ETF المناسب الذي يتماشى مع ما يحاولون تحقيقه”.
هناك شيء واحد يجب الانتباه إليه عندما يتعلق الأمر بتوزيعات ETFs وهي نسبة المصروفات أو الرسوم المفروضة على إدارة الصندوق المرتبط بها.
“الخلاصة بالنسبة للمستثمرين هي أن الرسوم مؤكدة والعوائد غير مؤكدة.” يقول جونسون. “إذا كان بإمكانك تقليل الرسوم ، فستكون لديك فرصة أفضل لتحقيق أقصى عائد.”
الأسهم الموزعة لإضافته إلى كتابك ، فإن الخطوة التالية هي معرفة كيفية تخصيصها في محفظتك. “data-reaidid =” 46 “> بمجرد تحديد أي الأسهم الموزعة لإضافتها إلى كتابك ، فإن الخطوة التالية هي معرفة كيفية تخصيصها في محفظتك.
لا يضر الذهاب إلى أبعد من ذلك للحد من المخاطر من خلال توسيع نطاق الاستثمار الخاص بك إلى ما بعد مؤشر الأرباح الأرستقراطية. يوضح ليختنفلد: “هناك شركات متوسطة وصغيرة لديها تاريخ طويل من زيادة الأرباح السنوية أيضًا”.
يقول: “أدرج بعضها في محفظة أسهم الأرباح الخاصة بك لتعزيز العائدات وتنويع محفظتك بحيث لا تكون جميع الأسهم الخاصة بك كبيرة.”
3 طرق لاستثمار أموال جديدة في سوق هابطة.]”data-reaidid =” 49 “>[[[[اقرأ: 3 طرق لاستثمار أموال جديدة في سوق هابطة.]
خلال الوباء ، تم تقييد العديد من الشركات بسبب السيولة بسبب انخفاض الأرباح وانخفاض أسعار الأسهم. الارستقراطيون الارباح ليست حصانة ايضا. في حين أن بعض الأسهم الموزعة قد انخفضت بأقل من قيمتها ، ارتفع بعض الفائزين الواضحين إلى القمة.
تقنيةوالتجارة الإلكترونية والعمل من المنزل. “data-reaidid” “52”> شهدت شركات التكنولوجيا طفرة في الأداء نظرًا لزيادة الاعتماد على تقنيةوالتجارة الإلكترونية والعمل من المنزل.
ولكن بسبب الوباء ، أفادت بعض الأسهم الأرستقراطية بتوزيعات الأرباح عن أرباح منخفضة في الربع الأول من عام 2020. وهذه ليست أخبارًا جيدة لهذه الأسهم ، ولكن من المحتمل أن تكون هذه فرصة شراء دفاعية كبيرة لأن الأرستقراطيين الأقل من قيمتها سيستمرون في دفع المستثمرين أعلى عائد الأرباح على الرغم من انخفاض الأرباح.
ABBV) -6.1٪ منذ بداية العام. انخفضت قطع الغيار الأصلية ، وهي موزع قطع غيار السيارات ، بنسبة 27.6٪ منذ بداية العام حتى تاريخه. لوي ( منخفض) مخزن تحسين المساكن بنسبة -5.16٪ منذ بداية العام. وتاجر التجزئة الخصم مخازن روس ( ROST) -21.72٪ منذ بداية العام حتى الآن. “data-reaidid =” 54 “> في الواقع ، حصل عدد من الأرستقراطيين على خصم. أداء شركة الأدوية الحيوية AbbVie ( ABBV) -6.1٪ منذ بداية العام. انخفضت قطع الغيار الأصلية ، وهي موزع قطع غيار السيارات ، بنسبة 27.6٪ منذ بداية العام حتى تاريخه. لوي ( منخفض) مخزن تحسين المساكن بنسبة -5.16٪ منذ بداية العام. وتاجر التجزئة الخصم مخازن روس ( ROST) -21.72٪ منذ بداية العام حتى تاريخه.
انخفضت أسهم هذه الشركات ، لكنها لا تزال تدفع أرباح الأسهم. في ما يلي توزيع الأرباح لكل سهم لهذه الأسهم الأرستقراطية حتى منتصف مايو:
– AbbVie: 5.46٪
– شركة قطع غيار أصلية: 4.18٪.
– لويز: 1.92٪.
– متاجر روس: 1.25٪
يقول جونسون: “في حين أن أسعار الأسهم قد تكون أكثر تقلبًا على المدى القصير ، إلا أن العوائد طويلة الأجل أعلى بكثير من مجموعة متنوعة من الأسهم المدفوعة للأرباح”.
مؤشر الارستقراطي الارباح رفعت أرباحها لعقود ، وقدرتها على القيام بذلك في مثل هذه السوق المتقلبة تظهر استدامتها خلال بيئة الركود. “data-reaid =” 61 “> أكثر من نصف مؤشر الارستقراطي الارباح رفعت أرباحها لعقود ، وقدرتها على القيام بذلك في مثل هذه السوق المتقلبة تظهر استدامتها خلال بيئة الركود.
يبعد
الشركات التي من المحتمل أن تعيش وتزدهر في هذه البيئة الاقتصادية هي الشركات عالية الجودة التي تتمتع بتدفقات نقدية مستقرة وزادت أرباحها خلال الأزمة المالية الأخيرة.
المستثمرون الذين يتطلعون للحد من التقلبات سوف يتطلعون إلى الأسهم التي تدفع أرباح الأسهم. كمستثمر للأرباح ، فإن التركيز على استراتيجية نمو الأرباح على الأرستقراطيين التي تتفوق على السوق ذات العوائد المرتفعة يوفر تحوطًا إيجابيًا ضد تقلبات السوق.
المزيد من US News & World Report
المصدر : finance.yahoo.com
